الجمعة، 23 يونيو، 2017

دورة النقد



دورة النقد :

هى مجموعة من المعاملات التى تحول التدفقات النقدية الداخلة الى تدفقات نقدية خارجة

والعكس صحيح

ويمكن تصنيفها الى ثلاثة انواع


1- تمويلية 2- استثمارية 3- تشغيلية

========

1- دورة النقد التمويلية :

وتمثل فى استلام الاموال من المستثمرين والمقرضين

واستخدام هذه الاموال فى تحقيق عائد من استثمارها وتشغيلها

ثم ارجاع هذه الاموال للمستثمرين

(يتضمن تدفق نقدى داخل ثم يتبعه تدفق نقدى خارج )

==============

2- دورة النقد الاستثمارية :

تبدا باستخدام الاموال التى تم الحصول عليها من دورة النقد التمويلية

فى شراء الاصول والممتلكات طويلة الاجل

من اجل الحصول على منافع مستقبلية

واستخدام هذه الاصول ينتج عنه تدفقات نقدية داخلة

ثم يتم التخلص من هذه الاصول

(يتضمن تدفق خارج ثم يتبعه تدفق داخل )

==============

3- دورة النقد التشغيلية :

تحصل على النقود من دورة النقد التمويلية

وتقوم بشراء المخزون

او تقوم بعملية الانتاج والمبيعات وتسليم بضاعة

او تقديم خدمة

ثم التحصيل من العملاء

(تدفق خارج ثم يتبعه تدفق داخل )

========

يوجد تداخل بين هذه الدورات

اذ يمد التمويل تدفقات نقدية للاستثمار والتشغيل

ويمد الاستثمار بمنافع للتشغيل

ويولد التشغيل تدفقات نقدية 

لتمويل استثمارات اكبر 

وسداد المستثمرين والمقرضين ............

اى منشاة محترمة 

من المفترض ان يوجد بها هذه الدورات

مصدرها التمويل

واستخدامها فى الاستثمار والتشغيل

واستخدام الاستثمار ليولد منافع للتشغيل

واستخدام التشغيل للحصول على العوائد وسداد التمويل وتحقيق ارباح